Уровни поддержки/сопротивления: ключевые точки для открытия позиций на Форекс
Уже на протяжении сотен лет трейдеры во всём мире пытаются заработать на движениях котировок на финансовых рынках. Вначале основной площадкой для подобных спекуляций являлся товарный рынок, затем – фондовый, теперь же для каждого человека, желающего попробовать свои силы в трейдинге доступен ещё и валютный рынок Forex. За прошедшие десятилетия на тему торговли было написано бесчисленное множество книг, и было придумано несколько сотен различных стратегий. Некоторые из них известны лишь узкому кругу лиц, некоторые – общеизвестны и пользуются популярностью. Однако до сегодняшнего дня одной из наиболее эффективных стратегий остаётся торговля уровней – так называемых поддержек и сопротивлений, причём данной методикой пользуются трейдеры всех без исключения финансовых рынков.
Горизонтальные уровни, возникающие на графиках биржевых котировок, считаются психологическими барьерами на пути продвижения быков и медведей. Если цена идёт вниз, но один, два и более раз отталкивается от одного и того же уровня и разворачивается, это называется поддержкой. И наоборот: когда быки толкают рынок вверх, но примерно в одном и том же месте встречают яростное сопротивление медведей, толкающих цену вниз, это и называется сопротивлением. Иногда в качестве аргумента для возникновения уровня выступают круглые числа «тысячники», как например, уровень 1,4000 по паре EUR/USD. Дважды в первом полугодии 2014 года пара пыталась коснуться этой отметки и дважды отталкивалась и шла вниз. Однако круглые числа – не обязательное условие для формирования уровня. Чаще всего рядовые трейдеры так и не узнают, почему цена разворачивается в той или иной точке. В принципе, это и необязательно: обучение торговле на Форекс рассчитано не на то, чтобы объяснить какие-либо движения, а на то, чтобы заработать на них.
При торговле уровней на финансовых рынках нужно помнить, что существует всего два варианта отработки поддержки и сопротивления: отбой от уровня или же его пробой. В большинстве случаев, принято считать, что при подходе к какому-либо уровню цена скорее оттолкнётся от него, нежели пойдёт дальше. Таким образом, трейдеры имеют возможность установить лимитные ордера (BuyLimit – если находимся выше поддержки, и SellLimit – если ниже сопротивления). Ордера Стоп Лосс нужно ставить за уровни, с учётом спреда. Конечно, никто не может гарантировать, что цена не пробьёт поддержку/сопротивление и не устремиться дальше, и в этом случае лимитный ордер будет закрыт с убытком. Поэтому, если рисковать не хочется, можно открыть сделку вручную, после того, как цена задержится возле уровня, проторгуется вблизи него пару свечек (баров) и пойдёт назад. В этом случае вероятность убытка будет меньшей. Вместе с тем, учитывая небольшой уровень Стоп Лосса, который может составлять от 10 до 25 пунктов, в зависимости от таймфрейма, и Тейк Профита в 30-80 пунктов, то соотношение между убытком и прибылью получается 1:3 и выше, что вполне разумно и безопасно.
Ещё одно важное свойство уровней – их способность менять свои свойства. Например, после пробоя поддержка начинает выполнять функцию сопротивления и наоборот. Вышеприведенный график евро содержит практически идеальный пример отработки уровней. Дважды, 28 и 29 августа пара EUR/USD касалась поддержки 1,3160, однако не могла пробить её. 29 августа пробой всё же состоялся, и медведи начали толкать цену вниз (тренд по паре нисходящий начиная с мая 2014 года). Некоторое время пара торговалась в диапазоне, а после начала тестировать уровень 1,3160, который начал выполнять функции сопротивления. Неудачная попытка пробоя, плюс общий нисходящий тренд дали прекрасную возможность открыть сделку вечером 3 сентября или утром 4 сентября. Стоп Лосс по данной сделке, при открытии выше 1,3150 составлял около 15 пунктов с учётом спреда. После некоторого времени в узком диапазоне, пара действительно пошла вниз (правда, ей сильно «помогли» новости Forex по процентной ставке ЕЦБ) и упала на 200 пунктов за несколько часов. Конечно, такое движение бывает редко, однако на 50-60 пунктов даже без новостей можно было ориентироваться.
Павел Бондарович
Специалист в области трейдинга и инвестиций компании «ForexLine»