4 января 2014 года стало роковым моментом в истории белорусского валютного кредитования. Именно в этот день Нацбанк подписал постановление правления №3, в соответствии с которым валютное кредитование бизнеса стало теоретически и практически невозможным.
Отныне рассчитывать на валютные займы могут только резиденты, которые за счет кредита хотят рассчитаться с компанией «Газпром трансгаз Беларусь». В иных случаях инвалютный кредит может быть предоставлен белорусским бизнесменам только в безналичной форме прямым перечислением нерезидентам в счет погашения платежных документов.
С чего начинается Родина?
2008 год, когда мировой кризис потоптался по экономике синеокой, Нацбанк нанес первый удар по валютному кредитованию, запретив комбанкам выдавать населению инвалютные займы на приобретение и строительство недвижимости.
Так вот, еще тогда ходили слухи, что длинные руки регулятора вскоре дотянутся и до кредитов в валюте для бизнеса.
Долго ли коротко сказка сказывалась, но в ноябре 2012 года кредитование юрлиц в валюте получило первое китайское предупреждение. Суть его состояла в том, что условия выдачи инвалютных займов изменились таким образом, что предприятия не могли пускать кредитные ресурсы в текущую деятельность.
Согласно постановлению Национального банка Беларуси №577 "О предоставлении кредитов в иностранной валюте", с 17 ноября 2012 года кредиты в иностранной валюте должны были предоставляться исключительно «в безналичном порядке путем перечисления банком иностранной валюты в оплату расчетных документов, представленных кредитополучателем, на счета нерезидентов Республики Беларусь, а также резидентов Республики Беларусь в случаях, предусмотренных законодательством».
- Постановление было принято для того, чтобы видеть реальную картину выдачи кредитов и оценивать потребность в приобретении валюты на бирже, чтобы эти кредиты погасить, - прокомментировала решение Нацбанка его глава Надежда Ермакова. - Учитывая, что ставки по валютным кредитам значительно ниже, потому что и по вкладам ниже, то переориентация пошла на выдачу кредитов валютных. Но когда деньги дешевые, хочется тратить их налево и направо. Чтобы это приостановить, было принято данное постановление.
Дальше – больше. Не проходило и нескольких месяцев, как Нацбанк снова зажимал гайки в шатком механизме валютного кредитования. Итогом, как уже сообщал Myfin.by, стал запрет на выдачу валютных кредитов юрлицам.
Если даже куры не клюют
- Запрет валютного кредитования бизнеса – это вам не 2 млрд долларов от Путина, об этом не будут кричать на каждом углу, - шутит наш компетентный источник в банковских кругах. – Столь жесткие административные меры, конечно, ничего хорошего банковской системе не сулят.
В качестве примера эксперт привел ситуацию, когда акционер банка с иностранным капиталом желает увеличить уставной капитал учреждения на энную сумму в долларах США. Ранее банк мог благополучно направить эти ресурсы на кредитование корпоративных клиентов. Сегодня вариантов применения валютного «презента» не много.
- Что делать с валютой? Можно на корсчете ее держать или менять на рубли и раздавать дорогие кредиты. Это, конечно, выгодно регулятору: валюта поступит в резервы, - рассуждает банкир.
В целом от запрета на валютное кредитование бизнеса пострадают не только юрлица и банки, но и население. Стоимость дорогих рублевых кредитов осядет в цене товаров, а с импортом настанет напряженка. Кроме того, банки перестанут интересоваться валютой в плане привлечения, а значит поползут вниз и без того скромные ставки по вкладам в долларах, евро и российских рублях.
- Нужно учитывать и психологический фактор. Любые действия по ручному управлению финансовым рынком вызывают панику у населения, поэтому не исключено, что примерно 20% населения изымут свои вклады в иностранной валюте из банков. А ведь как раз поведением населения административно управлять нельзя, - считает наш источник.
Доступные рубли в обмен на запретную валюту
Логично было бы предположить, что ограничив доступ к валютным займам для бизнеса, Нацбанк приступит к удешевлению рублевой ликвидности и снижению ставки рефинансирования.
- На мой взгляд, Нацбанк вряд ли примет решение о снижении ставки рефинансирования, - поделился с нами мнением банкир. – С одной стороны, нет никаких положительных предпосылок для этого, а с другой, ставка рефинансирования – просто индикативный показатель. Рынок уже давно не пляшет под ее дудку.
Слишком дешевыми и доступными, по словам банкира, рублевые ресурсы не станут.